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環境、社會和公司治理投資的 7 大益處

 

在過去，環境、社會和公司治理（ESG）因素對許多財務團隊及其公司來說，往往是一個無關緊要的問題。當然，這些因素很重要，但它們真的能提升投資組合的績效嗎？

我們大多數人已經意識到，答案是肯定的！ESG正迅速成為我們領域的核心競爭力，並被用於管理風險和促進可持續的長期回報。

據彭博社報導，到 2025 年，全球 ESG 資產將達到 53 萬億美元。

但為什麼會突然興起？ESG 投資到底有哪些好處？

 

什麼是 ESG？

 

在瞭解 ESG 的好處之前，讓我們先弄清楚 ESG 的含義。

ESG 的意思是環境、社會和公司治理。它基本上是公司用來評估其可持續發展水準和企業責任的一個框架。

根據資料提供商 Refinitiv Lipper 的資料，截至 2023年11 月 30 日，ESG 基金吸引了 6,490 億美元的資金流入。與 2020 年的 5,420 億美元和 2019 年的 2,850 億美元相比，同期大幅躍升。

ESG的每個支柱都側重於特定領域：

• 環境：碳排放、污染、廢物管理、用水、森林砍伐、生物多樣性、綠色能源計畫。

• 社會：多樣性和包容性、人權、公平勞動實踐、工作場所安全、員工福利、資料安全。

• 治理：董事會多樣性、高管薪酬、政治獻金與遊說、賄賂與腐敗、商業道德。

除傳統的財務指標外，它還包括公司對地球（環境）的影響、對員工和社會的待遇（社會）、領導力和透明度（治理）。

ESG 投資者不僅僅關注盈利潛力，而是通過獨特的視角來尋找公司。

例如，他們會考慮公司如何對待環境（污染、資源）、員工（公平、安全）以及公司如何經營（誠實、透明）。

對於投資者來說，這就是在投資金錢的同時投資價值觀。

 

為什麼 ESG 投資很重要？

 

近期對ESG的關注直接回應了氣候危機以及有關平等、多樣性和包容性的法律要求。

健康的環境對經濟持續增長至關重要。我們需要一個健康的地球來繼續生產和發展，企業需要一個高品質的環境來 "促進資源的有效利用"。

因此，投資者現在希望支持那些認真對待氣候變化並採取必要措施減少碳足跡的公司。

ESG報告促進了問責制，促使公司成為推動變革的積極力量。它還加強了企業應對新問題的能力，使其更有可能長期繁榮發展。

 

ESG投資的 7 個好處

 

1. 改善風險管理

 

54% 的公司將環境、社會和公司治理納入風險清單報告，這是有充分理由的。從環境法規到不斷變化的消費者需求，將 ESG 放在首位的公司能夠更好地管理各種風險。

ESG 投資意味著在選擇合作對象時要更加挑剔。通過將 ESG 標準納入投資戰略，您可以選擇與宣導清潔能源和負責任地使用資源的公司合作，而不是那些通過砍伐森林或嚴重依賴化石燃料等方式破壞環境的公司。

這就是 ESG 投資的力量。它讓您的資金與您的價值觀保持一致，同時還能規避風險。

通過關注環境、社會和公司治理因素，您可以降低與環境法規、社會動盪和公司治理不善相關的隱藏風險，從而放心投資。

以下是一些 "綠色旗幟"，可幫助您識別注重環境、社會和公司治理的公司（以及潛在投資者在選擇是否投資某公司時可能會關注的一些要點）。

 

 

2. 提高投資組合績效

 

在ESG為公司帶來的眾多益處中，ESG投資的長期表現已被證明優於非環境、社會和公司治理投資。

晨星（Morningstar）分析了可持續基金與傳統基金在 10 年間的表現，發現 "58.8% 的可持續基金表現優於傳統基金"。

這表明，通過優先考慮環境、社會和治理因素，您不僅為地球和社會盡了一份力，還展示了強大的財務管理能力和應變能力。

麥肯錫進一步證實了這些研究結果，他們聲稱，強有力的環境、社會和治理主張與較高的股票回報率以及較低的下跌風險相關聯。

此外，紐約國際可持續商業斯特恩中心（NYI Stern Center for Sustainable Business）和洛克菲勒資產管理公司（Rockefeller Asset Management）的研究發現，在 58% 的企業中，ESG 與財務業績之間存在正相關關係。

人們還注意到，實施可持續發展戰略的公司通常能實現以下目標

• 提高運營效率
• 節約更多成本
• 降低員工流失率
• 留住人才
• 降低合規成本

 

3. 對環境產生積極影響

 

ESG 投資是應對氣候變化的有力工具。此外，越來越多的媒體和公眾壓力正在推動企業變得更加可持續。

那麼，企業是如何通過 ESG 實踐對環境產生積極影響的呢？

其實有很多方法。

例如，越來越多的公司開始投資綠色債券。綠色債券旨在資助實現積極環境目標的專案，如減少碳排放、改善空氣品質、促進可持續資源和清潔運輸。

另一個例子是向對環境責任有類似承諾的供應商採購材料。例如，選擇在包裝中使用再生材料的供應商，而不是使用大量塑膠的供應商。

優先考慮ESG還能在很大程度上影響企業採取措施，通過提高能源效率和採購可再生能源來減少碳足跡。這可以在企業層面實現大幅減排。

 

4. 更大的創新性和適應性

 

ESG 投資的興起促進了對可持續產品的需求。企業急於保持盈利並樹立良好形象，因此會通過創新和推出生態友好型產品來應對。這就實現了雙贏：既有利於環境，又能保持企業競爭力。

ESG 投資還能促進更有效地利用資源。這可以帶來創新，幫助企業減少浪費、節約能源、降低成本，並保持市場競爭力。

注重 ESG 標準的企業也更具適應性。它們能夠預測和減輕與氣候變化相關的風險，並調整戰略，以適應新的監管變化。

近年來，有幾家公司成功地適應了 ESG 原則，並取得了商業成功：

• 思科實現了在 2021 年通過可再生能源滿足 85% 電力需求的目標。

• 2019 年，Verizon 成為首家發行綠色債券的美國電信公司，募集資金淨額達 10 億美元。

• 蘋果公司的目標是到 2030 年實現碳中和，並在 2021 年宣佈其 175 家供應商已承諾完全轉向使用可再生能源。他們還採用了環保設計；通過在 13 英寸 MacBook Pro 上改用 Apple M1 晶片，他們將產品的碳足跡減少了 8%。

ESG 投資推動公司超越短期收益。它在創造一種著眼于未來的思維模式方面發揮著巨大的作用，在這種思維模式下，創新和適應能力對於駕馭不斷變化的法規、資源稀缺和不斷變化的消費者需求至關重要。

 

5. 吸引和留住人才

 

ESG 投資還能帶來社會效益，營造積極的工作環境。如果企業重視保護員工福利、促進健康的工作與生活平衡、確保工作環境安全的政策，就更有可能吸引和留住頂尖人才。

在環境、社會和公司治理指標方面表現出色的公司往往擁有更多的員工，因為他們認為自己的工作更有意義，從而形成了一種尊重的文化。

大多數員工更願意為那些對社會和環境負責任的公司工作：

            "員工會尋找那些能幫助他們成為更好的公民並符合他們價值觀的組織。新一代尤其非常關注環境問題"

堅持高道德標準和商業慣例的公司往往比大多數公司擁有更好的聲譽，因此能夠吸引表現出色的員工。

 

6. 加強合規性

 

ESG 投資有助於企業為監管變化做好準備，避免潛在的處罰。通過注重環保實踐、善待員工和擁有堅實的領導力，企業可以避免被新法規打得措手不及或被罰款。

事實上，麥肯錫曾指出，ESG 能讓企業 "獲得更大的戰略自由，緩解監管壓力，降低政府採取不利行動的風險，並提供政府支持"。

例如，注重環境、社會和公司治理的公司可以保持領先地位，在更嚴格的環境法規出臺之前過渡到更環保的技術，從而避免未來的合規成本。

實施環境、社會和公司治理原則還可以讓投資者放心，企業是穩定的、負責任的，並為未來任何監管變化做好了準備。

 

7. 對全球可持續發展目標的貢獻

 

ESG 投資可以改變遊戲規則，實現聯合國在 2015 年提出的宏偉目標：17 項可持續發展目標（Sustainable Development Goals - SDGs）。

這些目標旨在到 2030 年解決人類面臨的一些最大挑戰，從消除貧困和饑餓到實現性別平等和保護我們的地球。

以下是 ESG 投資如何直接推動這些可持續發展目標的實現：

1.  

• 投資可再生能源公司： 這直接支援了可持續發展目標 7 "負擔得起的清潔能源"。您將資金投入這些企業，就是在幫助創造一個更清潔、更可持續的未來。
• 支持多元化和包容性強的公司： 這有助於實現可持續發展目標 5 "性別平等 "和可持續發展目標 10 "減少不平等"。

 

當您投資于宣導機會平等和公平對待所有人的公司時，您就是在傳遞一個強有力的資訊，推動建立一個更加公正和公平的世界。

以上只是幾個例子。

通過優先考慮環境、社會和公司治理因素，投資者可以支持各行各業積極努力實現這些關鍵目標的公司。

這將產生強大的漣漪效應，推動整個商業世界發生積極變化，推動我們更接近更加可持續和公平的未來。